在人工智能（AI）训练与推理需求激增的推动下，数据中心基础设施投资正经历前所未有的增长，这一趋势不仅重塑了AI计算领域，也为传统高性能计算（HPC）架构带来了新的发展机遇。近期，市场研究机构Hyperion Research在SC25超级计算大会上发布的最新数据显示，HPC与AI融合的市场规模正在快速扩张，其增长速度远超历史平均水平。
根据Hyperion的统计，2024年全球本地部署的HPC-AI系统收入达到503.9亿美元，同比增长22.9%；云端HPC-AI系统容量则贡献了95.4亿美元，增长4.9%。两者合计，整个HPC-AI市场总销售额达599.3亿美元，增幅高达23.5%，这一数字远超过去十年7%至8%的年均增长率。展望2025年，该市场预计将实现589.63亿美元的收入，同比增长17%，其中云端消费占比将提升至123.8亿美元，本地部署系统则为577.5亿美元。这些数据涵盖了硬件、软件及服务全链条，而非仅限于服务器销售。
Hyperion的分析指出，HPC-AI市场的增长并非简单叠加传统HPC与AI市场，而是通过精细梳理交易数据，区分出用于HPC核心功能及AI增强功能的部分。例如，2024年云端HPC-AI支出中，存储占比达30%，显著高于本地部署的21.7%。云端计算与存储支出比例为2.33:1，而本地部署则为3.77:1，表明本地系统更侧重于计算性能。这种差异可能源于云端用户通过优化核心调度策略，在更短时间内完成计算任务，从而缩小了计算与存储支出的差距。
在支出结构方面，服务仍是HPC-AI预算的重要组成部分，主要用于系统安装、维护及软件技术支持；软件占比仅为5%，相对较小。进一步细分计算部分，传统HPC设备销售在2023年曾因产品周期及GenAI热潮的观望情绪出现短暂下滑，但2024年已强劲反弹，并预计在未来几年保持上升趋势。然而，以AI为中心的硬件销售额预计将在2027年中期超越传统HPC硬件，这一趋势反映了AI功能逐渐融入HPC应用的长期过程。
从供应商格局来看，本地部署的HPC-AI服务器市场呈现出多元化趋势。非传统供应商（主要为原始设计制造商ODM）的收入几乎与市场领导者慧与（HPE）持平，这些ODM企业凭借为超大规模厂商和云服务商定制硬件的能力，迅速崛起。戴尔则凭借其在通用服务器市场的优势，在HPC-AI领域排名第二。价格区间分布显示，中端市场相对薄弱，而领导力级HPC-AI机器（成本超1.5亿美元）的规模正随着超大规模厂商的扩张而快速增长。例如，一台处理能力达1GW的AI工厂成本约500亿美元，其中英伟达可获得约350亿美元的份额。
美国能源部近期宣布的九台新超级计算机计划进一步印证了HPC-AI投资的加速趋势。这些机器将采用云租赁模式，而非传统直接购买方式，预示着HPC-AI收入将趋于稳定但平均化。Hyperion数据显示，2025年上半年整体市场增长率达22%，与2024年的23.5%几乎持平，表明这一领域的发展势头强劲且持续。
